Perencanaan Pajak dan Beban Pajak Tangguhan, Persfektif Baru dalam Kinerja Keuangan Perusahaan Farmasi

Industri farmasi merupakan salah satu sektor utama perekonomian kesehatan dan jasa medis Indonesia. Memenuhi permintaan akan obat-obatan dan produk kesehatan masyarakat adalah tanggung jawab utama perusahaan farmasi. Farmasi akan terus berkembang dan ada selama masyarakat umum membutuhkan obat-obatan (Nugroho, 2023). Meskipun jumlah perusahaan farmasi yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia saat ini 13, pertumbuhan mereka di bursa relatif lambat; Meskipun demikian, bukan tidak mungkin bagi perusahaan farmasi untuk terus berkembang di tahun-tahun mendatang.

Ilmu farmasi berkaitan dengan pembuatan, pencampuran, dan identifikasi formulasi obat. Ini juga mencakup distribusi dan penggunaan obat yang aman, serta analisis, standardisasi, dan standardisasi obat dan perawatan. Pemberian obat dalam bentuk tertentu (campuran) sampai disiapkan untuk digunakan sebagai obat adalah studi farmasi. Bahasa Yunani untuk "farmakoton" (berarti "obat" atau "obat") adalah kata untuk farmasi (Susanti, 2016, p. 1).

Konsep Perencanaan Pajak

• Pengertian Perencanaan Pajak 

Perencanaan pajak penting dilakukan agar perusahaan dapat meminimalisasi pembayaran pajak. (Suandi, 2017, p. 7). menyatakan bahwa perencanaan pajak merupakan langkah awal dalam pengelolaan pajak. Pemilihan strategi penghematan pajak yang akan diterapkan untuk bisnis melibatkan pengumpulan informasi dan melakukan penelitian tentang undang-undang perpajakan. Perencanaan pajak, di sisi lain, adalah strategi bisnis yang berupaya mengoptimalkan efektivitas pembayaran pajak perusahaan, menurut (Pohan, 2017, p. 8). Tujuan perencanaan pajak adalah untuk meminimalkan pajak dan memaksimalkan penghematan pajak dengan menurunkan jumlah pajak yang terutang kepada negara.

• Manfaat Perencanaan Pajak

Ketika dimasukkan ke dalam kegiatan manajemen, perencanaan pajak menawarkan sejumlah keuntungan yang membantu bisnis beroperasi secara menguntungkan. (Pohan, 2017) menyatakan bahwa perencanaan pajak umumnya memiliki manfaat sebagai berikut:

• Penghematan kas keluar, karena salah satu komponen biaya yang dapat ditekan adalah beban pajak. Menyimpan uang untuk membayar pengeluaran yang sedang berlangsung, seperti pajak, harus diperhitungkan sebagai faktor yang akan menurunkan laba. Dengan melakukan pembayaran seefektif mungkin, bisnis dapat mempertahankan arus kasnya dan tetap menjadi wajib pajak yang patuh.
• Mengatur aliran kas masuk dan keluar, perencanaan pajak yang cermat memungkinkan bisnis untuk lebih tepat mempersiapkan anggaran mereka dengan memperkirakan kebutuhan kas mereka untuk pajak dan menentukan kapan pembayaran tersebut harus dilakukan. Hal ini akan membantu bisnis dalam menjalankan tugas operasionalnya sesuai dengan anggaran yang telah dibuat pada periode sebelumnya.
• Menentukan waktu pembayarannya, untuk menghindari hukuman atau denda karena terlalu dini atau terlambat. Jika pajak dibayar tepat waktu, bisnis akan menghemat uang untuk penalti atau denda yang akan terjadi jika pajak diajukan secara tidak benar atau dengan penundaan.
• Membuat data-data terbaru untuk mengupdate peraturan perpajakan. Dengan mengambil tindakan ini, bisnis dapat menanggapi peraturan pajak yang terus berubah dan tetap mendapat informasi tentang hak dan tanggung jawab mereka sebagai wajib pajak.

• Tujuan Perencanaan Pajak

Berikut ini adalah tujuan utama pengelolaan pajak atau perencanaan pajak yang efektif, menurut (Pohan, 2017):

• Mengurangi jumlah pajak yang terutang. Langkah-langkah yang perlu diambil dalam konteks perencanaan pajak terdiri dari upaya mengurangi beban pajak dengan tetap menjaga kepatuhan terhadap peraturan perundang-undangan perpajakan.
• Mendorong laba setelah pajak.
• Mengurangi kemungkinan kejutan pajak dalam kasus pemeriksaan pajak fiskus.
• Memenuhi kewajiban perpajakan secara benar, efisien, dan efektif sesuai dengan ketentuan perpajakan; Hal ini meliputi, antara lain:
• Mematuhi semua persyaratan administratif untuk menghindari hukuman administratif dan pidana seperti bunga, kenaikan, denda, dan penjara atau hukum yang berkaitan dengan penjara.
• Melaksanakan secara memadai semua ketentuan hukum perpajakan yang berkaitan dengan pelaksanaan pembelian, pemasaran, dan operasi keuangan, termasuk pengumpulan dan pemotongan pajak (PPh 21, PPh 22, dan PPh 23).

• Strategi Perencanaan Pajak

Ada beberapa strategi untuk mengurangi kewajiban pajak, beberapa di antaranya mematuhi undang-undang perpajakan dan beberapa di antaranya tidak. Penghindaran pajak dan penghindaran pajak adalah frasa yang sering digunakan. Menurut (Pohan, 2017), ada tiga strategi yang dapat digunakan wajib pajak untuk menurunkan kewajiban pajak mereka:

• Tax avoidance (penghindaran pajak), adalah metode penghindaran pajak yang, karena tidak melanggar undang-undang perpajakan apa pun, dapat digunakan secara legal dan aman oleh wajib pajak.
• Tax evasion (penyelendupan pajak), merupakan strategi dan teknik menghindari pembayaran pajak yang ilegal, berisiko bagi wajib pajak, dan melanggar undang-undang perpajakan karena menggunakan cara dan teknik di luar batas peraturan perundang-undangan perpajakan.
• Tax saving (penghematan pajak), adalah tindakan penghematan pajak yang dilakukan wajib pajak dengan cara yang aman dan legal karena tidak melanggar undang-undang perpajakan apa pun.

Beban Pajak Tangguhan: Definisi dan Aspek Akuntansi

Pajak tangguhan diatur oleh Akuntansi Pajak Penghasilan, Nomor PSAK 46. Pajak tangguhan memerlukan analisis dan pemahaman yang sangat kompleks karena pengakuannya dapat mengakibatkan penurunan laba bersih jika beban pajak tangguhan diakui. Di sisi lain, jika manfaat pajak tangguhan direalisasikan, itu mungkin juga berdampak pada penurunan kerugian bersih (Suandi, 2017).

Dalam hal pembayaran pajak di masa mendatang lebih besar, maka harus diakui sebagai kewajiban atau beban sesuai dengan standar akuntansi yang berlaku. Potensi kesulitan keuangan di masa depan yang diakibatkan oleh kewajiban lancar entitas untuk mentransfer aset ke entitas lain sebagai akibat dari peristiwa sebelumnya dikenal sebagai liabilitas. Sebaliknya, ini dapat dianggap sebagai aset jika standar akuntansi yang berlaku umum menunjukkan bahwa mungkin ada kemungkinan pembayaran pajak yang lebih rendah di masa depan. Potensi keuntungan finansial masa depan yang dapat diperoleh atau dikendalikan entitas sebagai akibat dari tindakan atau peristiwa sebelumnya dikenal sebagai asset (Suandi, 2017).

Beban yang dihasilkan dari perbedaan sementara antara laba akuntansi dan laba fiskal, di mana pendapatan menurut akuntansi komersial lebih besar dari akuntansi fiskal dan pengeluaran menurut akuntansi komersial lebih kecil dari akuntansi fiskal, adalah apa yang dimaksud untuk dipahami oleh definisi beban pajak tangguhan di atas.

Proses perubahan laporan keuangan disebut koreksi fiskal, rekonsiliasi fiskal, atau rekonsiliasi laporan keuangan akuntansi. Penyesuaian fiskal yang disengketakan dapat mengambil bentuk berikut (Tambunan, Nuryati, & Khasanah, 2022, p. 55):

• Perbedaan Permananen (Tetap). Perbedaan permanen terutama disebabkan oleh penghasilan yang bukan merupakan objek pajak, penghasilan yang dikenakan pajak final (PPh final), atau adanya beban yang tidak dapat dikurangkan seperti pendapatan bunga deposito. Sebagai ilustrasi, pertimbangkan pendapatan, tabungan, bunga, dan sumbangan.
• Perbedaan Temporer (Waktu/Sementara). Perbedaan sementara dalam hal pajak adalah salah satu yang dihasilkan dari perbedaan dalam waktu pengakuan biaya yang terkait dengan perhitungan laba.

Memahami Kinerja Keuangan

Kinerja keuangan, menurut (Rahayu, 2020, p. 7), adalah kemampuan suatu bisnis untuk menciptakan nilai bagi investornya atau untuk dirinya sendiri dengan cara yang ekonomis dan efisien. Sementara itu, (Fahmi, 2017, p. 2) mengklarifikasi bahwa analisis kinerja keuangan mengukur seberapa baik suatu bisnis telah menerapkan peraturan keuangan.

Laporan keuangan merupakan bagian dari proses pelaporan yang komprehensif, sesuai PSAK No.1, yang juga mencakup neraca, laporan arus kas, catatan, laporan laba rugi, dan laporan lainnya serta penjelasannya. Ini adalah hasil akhir dari proses aktivitas akuntansi dalam satu unit akuntansi, dan proses akuntansi dimulai dengan pengumpulan bukti transaksional dan berlanjut sampai laporan keuangan disiapkan. Standar akuntansi keuangan (SAK) dan praktik yang berlaku umum dan diterima mengatur cara proses akuntansi dilakukan. Laporan keuangan dimaksudkan untuk menginformasikan berbagai pengguna yang terlibat dalam pengambilan keputusan ekonomi tentang posisi keuangan perusahaan, kinerja, dan perubahan posisi itu (Purwanti & Kurniawan, 2013).

Salah satu data yang dapat digunakan untuk menggambarkan kinerja keuangan adalah laporan keuangan. Laporan keuangan, menurut Fahmi (2017), memberikan rincian tentang kinerja perusahaan serta kondisinya saat ini. Selain itu, (Fahmi, 2017) menjelaskan bahwa laporan keuangan memainkan peran penting dalam menilai kinerja operasional perusahaan, lintasan pertumbuhan, dan tingkat pencapaian tujuan. Selain laporan keuangan kinerja keuangan juga dapat diukur menggunakan rasio keuangan

Peran Perencanaan Pajak dalam Kinerja Keuangan Perusahaan Farmasi

• Pengaruh Perencanaan Pajak Terhadap Laba Bersih

Perencanaan pajak dapat berdampak pada ekuitas perusahaan. Hal ini dimungkinkan karena bisnis yang terlibat dalam perencanaan pajak yang tepat dan sah dapat mencapai laba bersih yang lebih masuk akal dan lebih tinggi daripada yang tidak. Dari perspektif ekonomi, pajak mewakili sebagian keuntungan yang dapat dipilih oleh bisnis untuk dibagikan atau diinvestasikan kembali (Jesica, 2022).

• Optimalisasi Arus Kas Melalui Perencanaan Pajak

Salah satu ukuran utama kesehatan keuangan perusahaan adalah arus kasnya. Perusahaan dengan arus kas yang kuat mampu membayar dividen, melakukan investasi, dan memenuhi kewajiban jangka pendeknya dengan likuiditas yang cukup. Interaksi antara arus kas dan perencanaan pajak mempengaruhi nilai perusahaan. Dengan menurunkan beban pajak, perencanaan pajak yang bijak dapat meningkatkan arus kas bisnis (Hasanah, 2024).

• Dampak Perencanaan Pajak Terhadap Nilai Perusahaan

Pajak yang merugikan atau membebani bisnis mengurangi keuntungan mereka. Faktanya, perencanaan pajak telah muncul sebagai sarana untuk mengendalikan dan meminimalkan pajak perusahaan. Prinsip manusia bahwa jika Anda tidak dapat membayar pajak, mengapa Anda harus membayarnya? Dan jika Anda dapat membayar lebih sedikit, mengapa Anda harus membayar lebih? adalah fondasi di mana perencanaan pajak telah tumbuh. Bisnis menggunakan perencanaan pajak untuk memaksimalkan efisiensi pajak mereka. Bisnis dapat meningkatkan kinerja dan produktivitas dengan efisiensi pajak untuk bertahan hidup. Selain itu, perencanaan pajak dapat meningkatkan nilai perusahaan. Nilai perusahaan meningkat dengan tingkat perencanaan pajaknya. Perencanaan pajak dapat meningkatkan pendapatan, yang akan meningkatkan nilai perusahaan. Salah satu cara untuk menentukan nilai perusahaan adalah dengan melihat harga sahamnya. Karena harga saham perusahaan yang tinggi, pemegang sahamnya baik-baik saja, dan sebaliknya. Dividen besar dibayarkan oleh perusahaan karena keuntungannya yang kuat. Dividen besar dipengaruhi oleh harga saham yang tinggi (Dewanata & Achmad, 2017).

Implementasi Perencanaan Pajak dan Kinerja Keuangan Perusahaan Farmasi

• Contoh Perusahaan Farmasi yang Berhasil Menerapkan Strategi Pajak

Penulis mengklaim bahwa PT. Industri Jamu dan Farmasi Sido Tbk merupakan salah satu perusahaan farmasi yang berhasil menggunakan tax planning. Karena industri ini tetap stabil selama lima tahun terakhir, dari 2018 hingga 2022, juga sedikit menyusut setiap tahunnya. Menggunakan tarif pajak efektif sebagai titik awal dapat membantu Anda menentukan perencanaan pajak dengan cara berikut:

KodeNama Perusahaantahun beban pajak  Laba Sebelum Pajak  Perencanaan PajakSIDOIndustri Jamu dan Farmasi Sido2018                203.988                      867.8370,2352019                266.146                   1.073.8350,2482020                265.532                   1.199.5480,2212021                352.333                   1.613.2310,2182022                315.138                   1.419.8520,222

• Analisis Dampak Perencanaan Pajak Terhadap Kinerja Keuangan Perusahaan PT. Industri Jamu dan Farmasi Sido Tbk.

Nilai kinerja keuangan PT. Industri Jamu dan Farmasi Sido Tbk memiliki nilai tahun-ke-tahun tertinggi setelah analisis menggunakan rasio pengembalian aset untuk periode 2018 hingga 2022. Hal ini menunjukkan bagaimana kinerja keuangan dipengaruhi oleh keberhasilan perencanaan pajak. Ketika perencanaan pajak berhasil diakui, bisnis biasanya berkinerja baik juga. Karena pada dasarnya, semakin tinggi ROA, berarti perusahaan semakin mampu mendayagunakan asset dengan baik untuk memperoleh keuntungan. Berikut ini hasil analisi perusahaan farmasi dengan menggunakan rasio ROA:

NoKode PerusahaanKinerja KeuanganRata-rata Perusahaan201820192020202120221KAEF4,24710,08660,11631,6322(0,4634)1,1242DVLA11,923512,11968,15797,03417,43489,3343KLBF13,761912,522312,407312,592312,664912,7904MERK2,95928,68507,732212,829117,33139,9075PYFA2,98184,89709,67050,679618,11647,2696SCPI7,76987,946113,66249,791712,838210,4027SIDO19,889822,836124,263230,988127,066825,0098PEHA7,13304,87952,53990,61451,51673,3379TSPC6,86637,10829,16429,10199,15828,28010INAF1,23830,57530,0018(1,8675)(27,9327)-5,597MIN1,23830,08660,0018(1,8675)(27,9327)
MAX19,889822,836124,263230,988127,0668

Referensi

Dewanata, P., & Achmad, T. (2017). Pengaruh Perencanaan Pajak Terhadap Nilai Perusahaan dengan . DIPONEGORO JOURNAL OF ACCOUNTING, 1-7.

Fahmi, I. (2017). Analisis Kinerja Keuangan. Bandung: Alfabeta.

Hasanah, N. (2024). Optimalisasi Nilai Perusahaan: Analisis Dampak Perencanaan Pajak, Kebijakan Deviden, dan Arus Kas Bebas di Sektor Properti dan Real Estat (2017-2021). Inovasi Jurnal Ilmiah Ilmu Manajemen , 139-149.

Jesica, C. C. (2022). Pengaruh Perencanaan Pajak dan Prfitabilitas terhadap Manajemen Laba. Jurnal Akuntansi dan Auditing, 135-156.

Purwanti, M., & Kurniawan, A. (2013). ( Studi Pada Koperasi Di Kota Bandung ). X(3).

Nugroho, R. S. (2023, 08 09). 5 Perusahaan Farmasi Terbesar di Indonesia, Apa Saja? Retrieved from IDX Channel: https://www.idxchannel.com/milenomic/5-perusahaan-farmasi-terbesar-di-indonesia-apa-saja

Pohan, C. A. (2017). Manajemen Perpajakan. Jakarta: Gramedia Pustaka Utama.

Rahayu. (2020). Kinerja Keuangan Perusahaan. Jakarta: Program Pascasarjana Universitas Prof. Moestopo (Beragama).

Suandi, E. (2017). Perencanaan Pajak. Jakarta: Salemba Empat.

Tambunan, B. E., Nuryati, T., & Khasanah, U. (2022). Pengaruh Perencanaan Pajak, Beban Pajak Tangguhan dan Beban Pajak Kini Terhadap Manajemen Laba (Studi Empiris Perusahaan Manufaktur Sub Sektor Industri yang Terdaftar di Bursa Efek IndonesiaPada Tahun 2019---2021). JEB, 50-60.